Prognozuj wzrost inwestycji na podstawie salda początkowego, miesięcznych wpłat i stopy zwrotu.
ZROZUM ODPOWIEDŹ
Jak jest to obliczane?
Prognoza kapitalizuje co miesiąc stałą roczną stopę zwrotu netto i dodaje równe wpłaty na koniec każdego miesiąca. Zwrot netto to oczekiwany zwrot pomniejszony o opłatę roczną.
Wartość przyszła z wpłatamiFV = wzrost kapitału początkowego + przyszła wartość miesięcznych wpłat
Praktyczny przykład
10 000 USD z miesięcznymi wpłatami po 500 USD przez 20 lat, przy stopie zwrotu 7%, może wzrosnąć do ponad 270 000 USD przed opodatkowaniem.
Założenia, interpretacja i częste błędy
Założenia obliczeń
Stopa zwrotu i opłaty pozostają stałe i są kapitalizowane miesięcznie.
Wpłaty następują na koniec każdego miesiąca.
Podatki, inflacja, zmienność i wzrost wpłat są pominięte.
Jak interpretować wynik
Prognozowana wartość jest scenariuszem, a nie gwarantowanym przyszłym saldem.
Wpłaty pokazują środki wniesione przez inwestora.
Szacowany zysk lub strata to różnica między prognozowaną wartością a wpłatami.
Częste błędy, których należy unikać
Traktowanie optymistycznej stopy zwrotu jak gwarantowanej.
Pomijanie opłat, podatków i inflacji przy porównywaniu wyników.
Porównywanie inwestycji o różnym ryzyku wyłącznie na podstawie stopy zwrotu.